Inwestuj w nieruchomości

Dowiedz się, jak inwestować w nieruchomości

Inwestorzy – w obszarze swoich finansów – mają do dyspozycji wiele różnych opcji inwestycyjnych, a inwestowanie w nieruchomości jest jedną z nich. W ramach naszej serii dotyczącej Inwestowania dla początkujących przyjrzymy się, jak inwestować w nieruchomości, aby pomnożyć swój majątek.

Inwestowanie w nieruchomości: Plusy

Nieruchomości są często określane mianem betonowego złota, ponieważ oznaczają bezpieczeństwo i zachowanie wartości. Inwestorzy zawsze szukają rozwiązań zabezpieczających przed inflacją, zwłaszcza w czasach, gdy banki centralne prowadzą ekspansywną politykę pieniężną. Do inwestowania w nieruchomości motywują również nieznaczne zmiany wartości oraz atrakcyjne wypłaty dochodu, np. z tytułu najmu.

Inwestowanie w nieruchomości może przynieść szereg korzyści:

Długoterminowa rentowność.
Zabezpieczenie przed inflacją
Dywersyfikacja w stosunku do tradycyjnych klas aktywów, takich jak gotówka, akcje i obligacje.
Dochody i wypłaty z tytułu opłat czynszowych, przy czym mogą być one wyższe niż w przypadku innych klas aktywów.

Źródło: VanEck.

Walory związane z nieruchomościami notowane na giełdzie przyniosły wyższe zyski niż globalny rynek kapitałowy

Wyniki osiągnięte w przeszłości nie są wiarygodnym wskaźnikiem przyszłych wyników. Źródło: VanEck. Walory o globalnym zasięgu są reprezentowane przez MSCI World Gross Return Index. Nieruchomości notowane na giełdzie według wskaźnika zwrotu brutto GPR 250. Dane od 1 stycznia 2000 r.

Jak inwestować w nieruchomości

	Definicja	Plusy	Minusy
Nieruchomości (betonowe złoto)	Zakup domu lub mieszkania do zamieszkania lub wynajmu	Współdecydowanie Możliwe korzyści podatkowe Możliwe wyższe zyski Możliwość zastosowania dźwigni kredytowej	Wysokie wydatki (naprawy, zmiana lokatorów itp.) Wysokie koszty nabycia (pośrednik, podatek od przeniesienia własności, notariusz itp.) Środki finansowe zablokowane na długi okres Ryzyko klastrowe Wymagane wysokie nakłady inwestycyjne
Akcje podmiotów z rynku nieruchomości/REIT	Inwestycja w akcje podmiotów z branży nieruchomości	Wysoka dostępność pieniędzy Niewielki poziom podejmowanych wysiłków Niskie koszty Możliwe niskie nakłady inwestycyjne	Niski poziom współdecydowania Brak możliwości wykorzystania dźwigni kredytowej
Obligacje hipoteczne	Nabycie obligacji korporacyjnej bezpośrednio związanej z nieruchomością	Wysoka dostępność środków finansowych (jeżeli są przedmiotem obrotu na giełdzie) Niewielki poziom podejmowanych wysiłków Niskie koszty	Zabezpieczenie długu Niski poziom współdecydowania Brak możliwości wykorzystania dźwigni kredytowej
Otwarte fundusze nieruchomości	Zakup jednostek uczestnictwa w funduszu zainwestowanych w różne projekty nieruchomościowe, które można sprzedać w dowolnym momencie	Stosunkowo wysoka dostępność środków finansowych Niewielki poziom podejmowanych wysiłków Możliwy szeroki zasięg Możliwe częściowo niskie nakłady kapitałowe	Niski poziom współdecydowania Brak możliwości wykorzystania dźwigni kredytowej Wyższe koszty
Zamknięte fundusze nieruchomości	Zakup jednostek uczestnictwa w funduszu, które są inwestowane w określone projekty nieruchomościowe i mogą być sprzedane tylko po spełnieniu określonych warunków	Niewielki poziom podejmowanych wysiłków Możliwy szeroki zasięg Możliwe korzyści podatkowe	Niski poziom współdecydowania Brak możliwości wykorzystania dźwigni kredytowej Wyższe koszty Środki finansowe zablokowane na długi okres
Crowdinvesting w nieruchomości	Zrzeszenie wielu inwestorów prywatnych inwestujących w indywidualne projekty nieruchomościowe.	Niewielki poziom podejmowanych wysiłków Niskie koszty Możliwe niskie nakłady inwestycyjne	Brak korzyści podatkowych Brak możliwości wykorzystania dźwigni kredytowej
Fundusze ETF inwestujące w nieruchomości.	Nabycie zdywersyfikowanego portfela walorów podmiotów inwestujących bezpośrednio w nieruchomości.	Wysoka dostępność pieniędzy Niewielki poziom podejmowanych wysiłków Niskie koszty Przejrzystość Możliwy szeroki zasięg Możliwe niskie nakłady inwestycyjne	Niski poziom współdecydowania Brak możliwości wykorzystania dźwigni kredytowej

Inwestuj w fundusze nieruchomości

Dla wielu osób inwestowanie w nieruchomości kojarzy się z zakupem nieruchomości w celach inwestycyjnych, np. budynku mieszkalnego lub nawet nieruchomości komercyjnej przeznaczonej na wynajem. Ale są inne opcje.

Chociaż jest to mniej znane, w nieruchomości można również inwestować za pośrednictwem funduszu powierniczego. Na rynku działa szereg różnych typów funduszy nieruchomości, jak również funduszy ETF inwestujących w nieruchomości. W przypadku niektórych z nich inwestycja może zostać zablokowana na długi czas. W innych minimalna kwota inwestycji jest bardzo wysoka.

Ze względu na gwałtowny wzrost cen na rynku nieruchomości większość ludzi nie jest w stanie skorzystać z tego boomu poprzez bezpośrednie inwestycje. Fundusze ETF nieruchomości dają możliwość inwestowania w nieruchomości nawet przy niewielkich kwotach i charakteryzują się znacznie wyższą elastycznością w porównaniu z tradycyjnym zakupem nieruchomości. Fundusze te wykorzystują łatwy dostęp do rynku kapitałowego, aby ułatwić inwestowanie w nieruchomości, w przeciwieństwie do tradycyjnego zakupu domu lub mieszkania, który wiąże się ze znacznie wyższymi kosztami ogólnymi. Negocjacje ceny zakupu, poświadczenie notarialne, wpis do ksiąg wieczystych, a nawet poszukiwanie najemców nie są tutaj konieczne.

W celu inwestowania w nieruchomości, pasywne fundusze ETF nieruchomości stanowią atrakcyjną alternatywę dla aktywnie zarządzanych funduszy nieruchomości. Wynika to z faktu, że pobierają one wyższe opłaty, często blokują zainwestowany kapitał na długi czas i mogą wymagać bardzo wysokiej minimalnej inwestycji. W porównaniu z aktywnie zarządzanymi funduszami nieruchomości fundusze ETF inwestujące w nieruchomości charakteryzują się większą płynnością, elastycznością i niższymi kosztami. Więcej informacji o nieruchomościach można również znaleźć na zewnętrznych stronach brokera nieruchomości online 1822direkt.

Inwestowanie w notowane na giełdzie akcje podmiotów z rynku nieruchomości (REITs)

Notowane akcje podmiotów z rynku nieruchomości obejmują jednostki, które inwestują głównie w nieruchomości i których akcje znajdują się w obrocie giełdowym. Takie udziały w nieruchomościach są często określane jako Real Estate Investment Trusts lub REITs. W różnych publikacjach finansowych często można spotkać się z terminami takimi jak fundusze REIT, REIT ETF czy inwestycje REIT.

REIT jest podmiotem, który posiada jedną lub więcej nieruchomości przynoszących dochód.

Fundusze REIT są często zwolnione z płacenia podatków od zysków operacyjnych, aby uniknąć podwójnego opodatkowania inwestorów. Kupując udział w tego typu podmiocie, kupuje się udział w portfelu nieruchomości.

^{Źródło: VanEck.}

Istnieją dwa rodzaje funduszy REIT – notowane na giełdzie, znane także jako REIT-y giełdowe, oraz REIT-y nienotowane na giełdzie. Nienotowane REIT-y nie są notowane na giełdzie, ale stanowią jedną z dostępnych opcji inwestycyjnych.

Zalety notowanych na giełdzie funduszy nieruchomości

Notowane na giełdzie fundusze nieruchomości oferują szereg korzyści z inwestowania w nieruchomości w porównaniu z ich nienotowanymi odpowiednikami:

Zalety	Płynność	Ze względu na notowanie akcji nieruchomości można wejść i wyjść z inwestycji w dowolnym momencie, gdy giełda jest otwarta i oferowane są kursy kupna i sprzedaży.
	Niska minimalna wielkość inwestycji	Minimalna inwestycja jest bardzo mała i odpowiada cenie jednostki uczestnictwa (akcji), która zwykle wynosi kilkadziesiąt euro.
	Inwestowanie w nieruchomości zapewnia dywersyfikację według krajów	Akcje nieruchomości oraz fundusze ETF inwestujące w nieruchomości zwykle obejmują swoim zasięgiem określony region. Inwestowanie w różne akcje nieruchomości pozwala zdywersyfikować inwestycje w różnych sektorach i obszarach geograficznych.
	Dywersyfikacja sektorowa	Aspektem Inwestowania w nieruchomości jest dywersyfikacja. Na całym świecie notowanych jest kilkaset akcji nieruchomości. Na przykład istnieją jednostki zajmujące się nieruchomościami, które specjalizują się w określonym sektorze: Budynki mieszkalne Obiekty biurowe Centra handlowe Obszary logistyczne Fabryki i wiele więcej





Ryzyko	Ryzyko rynkowe	Na inwestycje w walory podmiotów z branży nieruchomości może mieć wpływ rozwój sytuacji oraz zmiany na rynkach kapitałowych, w szczególności w odniesieniu do stóp procentowych.
	Ryzyko koncentracji	Nieruchomości bazowe mogą być skoncentrowane w określonych regionach, sektorach lub walutach. W związku z tym walory podmiotów z branży nieruchomości mogą być szczególnie podatne na lokalne zmiany gospodarcze, rynkowe lub polityczne.
	Ryzyko walutowe	Na wartość inwestycji mogą negatywnie wpływać wahania kursów walut.

Wniosek: Przy inwestowaniu w nieruchomości należy rozważyć fundusze ETF nieruchomości.

Inwestowanie w nieruchomości nie jest skomplikowane. Dla inwestorów, którzy nie chcą poświęcać czasu na poszukiwanie odpowiednich akcji nieruchomości, istnieje możliwość zakupu ETF nieruchomości (exchange traded fund), który inwestuje w udziały w nieruchomościach.

Może to zapewnić inwestorom łatwy dostęp do inwestycji w nieruchomości oraz zdywersyfikować ich aktywa i finanse:

ETF Nieruchomości

REIT ETF

Odkryj fundusz VanEck ETF Nieruchomości

Dowiedz się więcej

VanEck Global Real Estate UCITS ETF

Fundusz ten inwestuje w 100 najbardziej płynnych na świecie podmiotów działających w sektorze nieruchomości znajdujących się w obrocie publicznym.

Skontaktuj się z nami, aby uzyskać więcej informacji:

Telefon: +31 (0)20 719 51 00
E-mail: EMEAinfo@vaneck.com