Estratégia de Investimento em Renda Fixa nos EUA

Embora muitos investidores possam ter uma alocação dedicada aos elementos tradicionais de renda fixa dos EUA, eles podem não estar expostos a áreas mais específicas do espaço que poderiam otimizar sua gestão de ativos, aumentando o rendimento e o retorno nas condições de mercado.

O que é gestão de ativos?

A gestão de ativos refere-se ao processo de administração e otimização de investimentos para atender aos objetivos e estratégias de investimentos.

Ela abrange uma variedade de classes de assets, incluindo:

  • Ações;
  • Fundos de investimento;
  • Títulos;
  • Imóveis;
  • Renda Fixa;
  • Outros instrumentos financeiros.

No contexto dos Estados Unidos, onde os mercados financeiros são altamente desenvolvidos e diversificados, a gestão de ativos desempenha um papel crucial na alocação eficiente de recursos para maximizar os retornos e reduzir os riscos.

Quais os benefícios da gestão de ativos de Renda Fixa nos EUA?

Investir em renda fixa nos Estados Unidos oferece uma série de benefícios, e a gestão de ativos desempenha um papel fundamental na otimização desses benefícios. Veja alguns dos principais benefícios.

Preservação do Capital

A gestão de ativos de renda fixa nos EUA visa preservar o capital dos investidores, proporcionando-lhes instrumentos financeiros que oferecem retornos estáveis e previsíveis, reduzindo assim a exposição a flutuações de mercado.

Geração de Renda Consistente

Muitos assets de renda fixa, como títulos do governo e corporativos, pagam juros regularmente. Uma gestão eficaz desses ativos visa maximizar a geração de renda consistente para os investidores, proporcionando-lhes um fluxo de caixa estável.

Diversificação de Portfólio

A gestão de ativos permite a diversificação eficiente do portfólio, mitigando os riscos associados a um único tipo de investimento. Isso é especialmente importante nos mercados de renda fixa, onde diferentes instrumentos podem reagir de maneira única às condições de mercado.

Controle de Riscos

A gestão de ativos de renda fixa nos EUA envolve uma análise detalhada dos riscos associados a cada investimento. Isso permite aos gestores tomar decisões informadas para controlar e reduzir os riscos, contribuindo para a segurança e estabilidade dos investimentos.

Como fazer uma boa gestão de ativos de investimento nos EUA?

Para realizar uma gestão eficaz de ativos de investimento nos Estados Unidos, os investidores e gestores devem levar em conta premissas básicas que minimizam os riscos e aumentam o potencial da sua gestão de investimentos.

Estabelecer objetivos claros

Definir metas de investimento específicas é crucial para orientar as decisões de gestão de ativos. Seja a busca por renda estável, crescimento de capital ou uma combinação de ambos, os objetivos devem ser claros e alinhados com o perfil de risco do investidor.

Análise de risco e retorno

Realizar uma análise abrangente de risco e retorno é essencial. Isso envolve avaliar a qualidade de crédito dos emissores de títulos, entender as condições macroeconômicas e analisar o ambiente de taxas de juros para tomar decisões informadas.

Diversificação adequada

Diversificar o portfólio com diferentes tipos de ativos de renda fixa é crucial. Isso ajuda a distribuir os riscos e a capturar oportunidades em diferentes setores e mercados.

Monitoramento contínuo

Os mercados e as condições econômicas estão em constante mudança. Uma gestão eficaz de ativos nos EUA requer monitoramento contínuo do desempenho do portfólio, ajustando a alocação de ativos conforme necessário para atender aos objetivos do investidor.

Asset management qualificada

Contar com a expertise de profissionais qualificados que tenham visão abrangente sobre o mercado de Renda Fixa dos EUA é essencial para maximizar o potencial dos seus investimentos.

Uma asset management, como a VanEck, possui conhecimento especializado e pode ajudar na tomada de decisões informadas.

A abordagem da VanEck

A estratégia de investimento em títulos de alto rendimento Fallen Angel fornece acesso a títulos fallen angel de alto rendimento, que são títulos que foram originalmente emitidos com classificações de grau de investimento antes de serem rebaixados para alto rendimento. Isso lhes dá uma proposta de valor única que os diferencia do mercado de alto rendimento mais amplo.

  • Os fallen angels tendem a ser vendidos antes do rebaixamento e da entrada no índice, abaixo do que pode ser considerado um valor justo. Portanto, as estratégias de investimento em fallen angels são uma abordagem contrária ao investimento em títulos expostos a vendas pesadas, a fim de capturar sua recuperação subsequente. Sua exposição de maior qualidade ajuda a reduzir o risco de inadimplência e a absorver a ampla volatilidade do mercado.

A estratégia de taxa flutuante de grau de investimento fornece acesso a notas de taxa flutuante (FRNs), que oferecem uma alocação conservadora de grau de investimento com duração de taxa de juros próxima de zero e o potencial de se beneficiar de taxas de juros de curto prazo mais altas por meio de cupons mais altos.

  • Esse asset management inclui somente emissores corporativos e financeiros, inclinando sua exposição a FRNs de prazos mais longos. O foco no grau de investimento garante alta qualidade de crédito para mitigar o risco de inadimplência, enquanto o perfil de vencimento mais longo permite que os investidores se beneficiem de spreads de crédito mais altos.

Por que investir em Renda Fixa nos EUA agora?

A volatilidade do mercado e uma forte desaceleração do crescimento levaram a deslocamentos em áreas duramente atingidas da economia e a um aumento nos rebaixamentos de classificações. Esperamos um volume recorde de fallen angels este ano, o que pode contribuir para fortes retornos absolutos e desempenho superior vs. alto rendimento amplo.

Os descontos atuais sobre os fallen angels recebidos são maiores do que a média histórica ao longo da vida do índice.

Com a expectativa de que as taxas permaneçam baixas no curto prazo, os títulos de taxa flutuante podem fornecer diversificação das taxas de juros contra essas opções de duração mais longa, sem sacrificar o rendimento.

Por que fazer sua gestão de ativos com a VanEck?

A VanEck é uma asset management presente em todo o mundo. Nossas equipes oferecem estratégias de investimento bem projetadas, garantindo oportunidades de carteira bem impactantes.

Por meio de soluções ativas e voltadas para o futuro, identificamos as oportunidades ocultas em cada gestão de ativo, com abordagens diferenciadas a estratégias tradicionais.

Nosso maior princípio está em priorizar os interesses dos nossos clientes, atuando com confiança na gestão de ativos e fundos de investimentos.

Conheça todas as nossas estratégias de investimento e diferencie sua carteira com a VanEck.

Snapshot

As estratégias de investimento em renda fixa passivamente gerenciadas da VanEck proporcionam aos investidores uma exposição ponderada a classes de ativos potencialmente sub-representadas ou oferecem uma abordagem diferenciada para categorias de investimento estabelecidas.

A capacidade de se beneficiar de todo o espectro de crédito e duração foram os catalisadores nos bastidores da incursão da VanEck em abordagens gerenciadas passivamente para notas de taxa flutuante e alto rendimento de fallen angel (em queda) no início de 2010.

Snapshot

As estratégias de renda fixa passivamente gerenciadas da VanEck proporcionam aos investidores uma exposição ponderada a classes de ativos potencialmente sub-representadas ou oferecem uma abordagem diferenciada para categorias de investimento estabelecidas.


A capacidade de se beneficiar de todo o espectro de crédito e duração foram os catalisadores nos bastidores da incursão da VanEck em abordagens gerenciadas passivamente para notas de taxa flutuante e alto rendimento de fallen angel (em queda) no início de 2010.