Onderliggende index
Morningstar^®Global Wide Moat Focus Index^SM

Indexsamenstelling
De index volgt ten minste 50 bedrijven over de hele wereld met duurzame concurrentievoordelen die volgens Morningstar aantrekkelijk zijn gewaardeerd.

Bedrijven die in aanmerking komen om in de index te worden opgenomen:

• Afgeleid van de Morningstar^® Global Markets Index^SM (Bovenliggende index)
• Het aandelenonderzoeksteam van Morningstar heeft de Economic Moat-rating 'Wide' toegekend.
• Het aandelenonderzoeksteam van Morningstar heeft een schatting gemaakt van de reële waarde.

Belangrijkste punten met betrekking tot de methodiek:

• Momentumscreening: effecten die op het moment van beoordeling horen bij de 20% laagst scorende bedrijven wat betreft hun koersverandering over de afgelopen twaalf maanden, worden uitgesloten.
• Gefaseerde herziening:
  De index is verdeeld in twee gelijk gewogen subportefeuilles die beide elk half jaar worden herzien en herwogen met een verschuiving van één kwartaal ten opzichte van elkaar.
  Elke subportefeuille bevat 50 gelijkgewogen effecten bij de halfjaarlijkse herziening, en gewichten variëren naar de marktprijzen tot aan de volgende herzieningsdatum.
  Elke subportefeuille wordt elke zes maanden opnieuw gewogen tot 50% van de totale index.
• Bufferregel:                  
  Bij elke kwartaalherweging worden de huidige indexonderdelen gerangschikt, die op basis van de huidige marktprijs/reële waardeverhouding tot de top 200% van het in aanmerking komende universum behoren en daarom voorkeur voor opname genieten.
  Van de overige in aanmerking komende effecten worden de effecten met de laagste actuele marktprijs/reële waardeverhoudingen opgenomen in de index.
• Sectormaximum: Het hoogste van de volgende twee percentages: 40% of de overeenkomstige weging in de bovenliggende index, plus 10%

Aanbieder van de index
Morningstar Inc.

Indexmethodiek downloaden